한국투자증권에서 26일 현대중공업지주(267250)에 대해 "현대오일뱅크의 아쉬운 2분기 실적"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 464,000원을 내놓았다.
한국투자증권 이도연, 윤태호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
한국투자증권에서 현대중공업지주(267250)에 대해 "2분기 영업이익은 3,413억원(+4.1% QoQ, +60.8% YoY), 지배주주 순이익은 1,117억원(-39.9% QoQ, -68.7% YoY)으로 기대치 대비 부진한 실적을 시현했다. 현대중공업의 분기 적자와 현대오일뱅크의 실적 추정치 하회가 배경이다. 현대글로벌서비스 매출은 876억원(+20.0% QoQ, +14.7% YoY), 영업이익 203억원(+18.7% QoQ, -21.6% YoY)으로 전분기 대비 개선되었지만 최근 제시한 2분기 가이던스 매출을 9.2% 하회, 영업이익을 15.9% 하회했다"라고 분석했다.
또한 한국투자증권에서 "현대오일뱅크의 영업이익은 3,136억원(+10.9% QoQ, +66.4% YoY)이지만 추정치를 25% 하회했다. 가장 큰 이유는 condensate splitter가 핵심설비인자회사 현대케미칼의 영업이익이 원재료인 condensate 가격 상승으로 전분기대비 48%, 전년 동기 대비 59% 감소하며 추정치를 하회했기 때문이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 628,000원이 고점으로, 반대로 547,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 464,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 낮게 조정되면서 전체적으로는 하향추세가 계속 진행되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD
목표주가
507,833
650,000
420,000
*최근 분기기준
오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 464,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 650,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 420,000원을 제시한 바 있다.
<한국투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180726
매수(유지)
464,000
20180511
매수(유지)
628,000
20180504
매수(유지)
628,000
20180423
매수(유지)
628,000
20180227
매수(유지)
628,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180726
한국투자증권
매수(유지)
464,000
20180726
대신증권
BUY
420,000
20180705
KB증권
BUY(유지)
460,000
20180611
메리츠종금증권
매수
580,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
