[ET투자뉴스]동성화인텍_외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 15.96%

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 가운데서 변동폭은 높지만 수익률은 작아 23일 오후 1시40분 현재 전일대비 5.93% 하락하면서 6,820원을 기록하고 있는 동성화인텍은 지난 1개월간 14% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 3.9%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 동성화인텍의 월간 변동성이 큰 편은 아니었으나 주가등락률은 마이너스를 기록하면서 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다. 최근 1개월을 기준으로 동성화인텍의 위험을 고려한 수익률은 -3.5를 기록했는데, 주가 약세와 더불어 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 화학업종의 위험대비수익률 12.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 동성화인텍이 속해 있는 화학업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
케이피엠테크	4.9%	103.4%	21.1
아우딘퓨쳐스	3.9%	42.0%	10.7
동성화인텍	3.9%	-14.0%	-3.5
보령메디앙스	2.8%	15.0%	5.3
티케이케미칼	2.5%	20.7%	8.2
코스닥	0.9%	6.4%	7.1
화학	1.0%	12.2%	12.2

관련종목들 혼조세, 화학업종 -0.07%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 화학업종은 0.07% 하락하고 있다.

티케이케미칼	2,365원 ▲65(+2.83%)	아우딘퓨쳐스	18,250원 ▲50(+0.27%)
케이피엠테크	2,685원 ▼10(-0.37%)	보령메디앙스	15,300원 ▼500(-3.16%)

증권사 목표주가 12,000원, 현재주가 대비 75% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 동성화인텍의 평균 목표주가는 12,000원이다. 현재 주가는 6,820원으로 5,180원(75%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 하나금융투자의 박무현 에널리스트가 " LNG선, LNG 추진선 발주량 증가의 수혜, 지난 3~4년전부터 한국 조선소들이 수주하는 선박들은 대부분 LNG-Ready 사양으로 계약되고 있으므로 2020년을 전후로 이미 인도가 되거나 건조가 진행되고 있는 다른 상선들도 LNG 추진을 위한 LNG연료탱크가 일시에 탑재될 것이다. 시차를 두고 동성화인텍의 보냉재 수요가 급격히 늘어나게 될 것을 의미하는 것…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 12,000원을 제시했다.

3월12일에 동성화인텍 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	492.0억	-56.0억	-123.0억
직전분기 대비	0.1% 감소	적자지속	적자지속
전년동기 대비	40.5% 감소	적자지속	적자지속

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 -8.29%로 업종평균 하회. PBR은 1.99임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 동성화인텍은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	동성화인텍	보령메디앙스	아우딘퓨쳐스	티케이케미칼	케이피엠테크
ROE	-24.4	0.2	-8.4	7.9	-16.7
PER	-	2503.3	-	9.6	-
PBR	2.0	4.0	3.7	0.8	3.2
기준년월	2017년12월	2017년12월		2017년12월	2017년12월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 4월17일부터 전일까지 외국인이 4거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 238,187주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 245,200주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 483,387주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 1%로 적정수준 최근 한달간 동성화인텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.8%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 15.96% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 69.28%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 15.96%를 보였으며 기관은 14.74%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 70.12%로 가장 높았고, 기관이 16.48%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 13.38%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 보통 ,거래량 침체, 현재주가는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

주요 매물구간인 8,500원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 8,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 8,500원대는 전체 거래의 22.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,190원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 8,190원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 8,190원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com