[ET투자뉴스]사람인에이치알, "채용 명가의 도약…" 매수(신규)-신한금융투자

발행일 : 2017-05-17 11:23 업데이트 : 2017-05-17 11:23

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

신한금융투자에서 17일 사람인에이치알(143240)에 대해 "채용 명가의 도약"라며 투자의견을 '매수(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 30,000원을 내놓았다.

신한금융투자 오강호, 김현석 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(신규)'의견은 신한금융투자에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

신한금융투자에서 사람인에이치알(143240)에 대해 "동사의 2017년 매출액은 846억원(+15% YoY), 영업이익 176억원(+31% YoY)이 예상된다. 온라인 매출액은 연평균(16~19F) 17% 증가하며 성장을 견인할 전망이다. 고수익성의 온라인 사업부 성장에 따라 영업이익률은 20.8%(+2.6%p YoY)가 예상된다. 국내 1위 채용 포탈 업체의 도약이 기대되는 한 해"라고 분석했다.

또한 신한금융투자에서 "온라인 사업부는 지속적인 플랫폼 개발(모바일, 콘텐츠 등)을 통한 마케팅 강화, 트래픽 증가에 따른 고객사 확대, 채용 시장 패러다임(정규직 → 파견, 계약직 등 간접시장 확대) 변화로 고성장 중이다. 2017년 전체 매출액 대비 온라인 매출 비중은 66%까지 확대될 전망"라고 밝혔다.

한편 "모바일 부문 P(가격), Q(수량)의 동시 성장이 기대되는 원년이다. 주목할 부분은 모바일 가격 인상이다. 현재 상품 구입시 상품 가격의 50% 할인된 가격으로 판매된다. 모바일 앱內 신규 서비스 런칭, 서비스 이용자 수 증가에 따라 성장 가능성은 매우 높다. 2017년 모바일 매출액은 전년 대비 76.8% 증가한 88억원이 예상된다"라고 전망했다.

◆ Report statistics

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	매수(신규)	매수(신규)
목표주가	30,000	30,000	30,000

*최근 분기기준

오늘 신한금융투자에서 발표된 '매수(신규)'의견 및 목표주가 30,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

<신한금융투자 투자의견 추이>