[로봇뉴스]녹십자_주가, 거래량, 투심 모두 강세

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 중에서 변동폭이 작아도 수익률은 높은 편 5일 오후 12시25분 현재 전일대비 2.87% 오른 161,500원을 기록하고 있는 녹십자는 지난 1개월간 12.94% 상승했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.7%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 녹십자의 월간 주가수익률은 적정한 수준에 있었지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 녹십자의 위험을 고려한 수익률은 7.6을 기록했는데, 가장 낮은 변동성을 보여주면서 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 코스피업종의 위험대비수익률인 5.0보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 녹십자가 속해 있는 코스피업종은 의약품지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력이 떨어지면서 업종상승률도 미진했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
제일약품	4.6%	15.8%	3.4
한미약품	3.9%	-13.9%	-3.5
영진약품	3.5%	25.8%	7.3
유한양행	1.9%	10.9%	5.7
녹십자	1.7%	12.9%	7.6
의약품	1.2%	9.6%	8.0
코스피	0.5%	2.5%	5.0

관련종목들 상승 우위, 의약품업종 +1.83%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 의약품업종은 1.83% 상승중이다.

유한양행	203,500원 ▲4500(+2.26%)	제일약품	83,000원 ▲400(+0.48%)
한미약품	300,000원 ▲3500(+1.18%)	영진약품	9,310원 ▼20(-0.21%)

증권사 목표주가 207,500원, 현재주가 대비 28% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 녹십자의 평균 목표주가는 207,500원이다. 현재 주가는 161,500원으로 46,000원(28%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 교보증권의 김형수 에널리스트가 " 기저효과로 긍정적인 4분기, 4Q16 실적은 매출액 2,935억원(+8.7% y-y), 영업이익 110억원(+1,821.7% y-y)로 전망된다. 올해는 분기별 평균 300억원으로 분산 집행으로 수익성 증가가 예상된다. 3분기에서 4분기로 이월된 독감백신의 매출 130억원이 반영되어 매출 및 수익성 성장에 기여가 예상된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 195,000원을 제시했다.

10월27일에 녹십자 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	3,275.8억	345.9억	229.3억
직전분기 대비	7.9% 증가	43.9% 증가	35.7% 증가
전년동기 대비	11.0% 증가	28.2% 감소	60.4% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.11%로 업종평균 수준.PER은 43.99로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.71임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 녹십자는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	녹십자	영진약품	제일약품	유한양행	한미약품
ROE	3.9	5.6	3.5	9.3	29.6
PER	44.0	268.0	142.6	16.4	13.2
PBR	1.7	15.0	5.0	1.5	3.9
기준년월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 기관이 3일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 3일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 54,056주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 36,659주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 17,397주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.26%로 적정수준 최근 한달간 녹십자의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.26%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.22%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 26.42%, 외국인 21.25% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 52.31%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 26.42%를 보였으며 외국인은 21.25%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 39.03%로 가장 높았고, 외국인이 31.88%로 그 뒤를 이었다. 기관은 29.07%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로 정배열을 만들며 상승추세를 이어가고 있다.

주요 매물구간인 140,000원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 140,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 140,000원대는 전체 거래의 25.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 156,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 156,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 156,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

1월4일 :(주)녹십자 기타 경영사항(자율공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com