[로봇뉴스]LG_관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아 17일 오전 11시20분 현재 전일대비 1.35% 오른 59,900원을 기록하고 있는 LG는 지난 1개월간 3.54% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 1.2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 LG의 월간 주가수익률이 가장 선방했을 뿐만아니라 변동성도 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 LG의 위험을 고려한 수익률은 -2.9를 기록했는데, 주가는 하락했지만 변동성 또한 가장 낮았기 때문에 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 코스피업종의 위험대비수익률인 -3.8보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 LG가 속해 있는 코스피업종은 서비스업지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
아모레G	2.7%	-10.5%	-3.8
코웨이	2.2%	-7.0%	-3.1
삼성에스디에스	2.0%	-7.5%	-3.7
강원랜드	1.8%	-8.7%	-4.8
LG	1.2%	-3.5%	-2.9
서비스업	1.0%	-4.7%	-4.7
코스피	0.8%	-3.1%	-3.8

관련종목들 혼조세, 서비스업업종 -0.24%

이 시각 현재 관련종목들이 혼조세를 보이고 있는 가운데 서비스업업종은 0.24% 하락중이다.

아모레G	141,000원 ▼1500(-1.05%)	코웨이	87,600원 ▲600(+0.69%)
삼성에스디에스	148,500원 0 (0.00%)	강원랜드	35,650원 ▲200(+0.56%)

증권사 목표주가 80,700원, 현재주가 대비 34% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 LG의 평균 목표주가는 80,700원이다. 현재 주가는 59,900원으로 20,800원(34%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 대신증권의 김한이 에널리스트가 " 지분법이익 감소로 영업이익 부진. 저평가 매력은 있음, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 76,000원을 제시했고, 한화투자증권의 이상원 에널리스트가 " 아쉬운 비상장 자회사들의 3분기 호실적, …" (이)라며 투자의견 HOLD(유지)에 목표주가: 67,000원을 제시했다.

11월15일에 LG 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	2조6732.4억	3,275.7억	2,702.4억
직전분기 대비	0.3% 감소	21.6% 감소	23.8% 감소
전년동기 대비	3.2% 증가	12.2% 감소	15.6% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 12.87%로 업종평균 상회. PER은 9로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.74로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 LG는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	LG	코웨이	강원랜드	삼성에스디에스	아모레G
ROE	8.3	24.9	15.6	10.5	15.2
PER	9.0	24.5	16.3	21.3	14.8
PBR	0.7	6.1	2.5	2.2	2.3
기준년월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월

기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) 기관이 5일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 2일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 1,222,455주를 순매수한 반면, 기관은 매도 관점으로 접근하면서 1,158,189주를 순매도했고, 개인들도 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 64,266주를 순매도한 것으로 집계됐다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.15%로 적정수준 최근 한달간 LG의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.15%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.86%를 나타내고 있다. 비중소제목 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인이 41.15%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 39.9%를 보였으며 개인은 18.94%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

최근 주가변화를 기준으로 살펴보면 현주가는 상승과 하락이 반복되는 흐름을 보이고 있고, 거래량을 활용한 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 뚜렷한 심리변화가 나타나지 않고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

매물대 저항은 65,000원 근방에 존재

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 65,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 65,000원대는 전체 거래의 17.1%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 68,300원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 65,000원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 65,000원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

11월14일 :(주)LG 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com