[로봇뉴스]현대위아_위험대비수익률 -4.7로 하위권, 업종평균치보다 높아

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비수익률 -4.7로 하위권, 업종평균치보다 높아 8일 오전 11시35분 현재 전일대비 3.04% 오른 77,900원을 기록하고 있는 현대위아는 지난 1개월간 9% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 현대위아의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 현대위아의 위험을 고려한 수익률은 -4.7을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률인 -4.6보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 현대위아가 속해 있는 코스피업종은 운수장비지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
현대로템	3.4%	-16.1%	-4.7
만도	2.8%	0.0%	0.1
현대미포조선	2.7%	-19.2%	-7.0
삼성중공업	2.2%	-4.4%	-1.9
현대위아	1.9%	-9.0%	-4.7
운수장비	0.8%	-4.2%	-5.2
코스피	0.6%	-2.8%	-4.6

관련종목들 혼조세, 운수장비업종 +0.45%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 운수장비업종은 0.45% 상승중이다.

삼성중공업	9,190원 ▼60(-0.65%)	현대미포조선	65,000원 ▼2300(-3.42%)
만도	252,000원 ▲3000(+1.20%)	현대로템	18,000원 ▲300(+1.69%)

증권사 목표주가 113,100원, 현재주가 대비 45% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 현대위아의 평균 목표주가는 113,100원이다. 현재 주가는 77,900원으로 35,200원(45%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 미래에셋대우의 박영호 에널리스트가 " 2017년, 기저효과와 신규매출 증가 뚜렷하나 조금 더 인내 필요, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 103,000원을 제시했고, 현대증권의 채희근, 안예원 에널리스트가 " 예상보다 더 부진한 3분기 실적, 동사의 3분기 매출액과 영업이익은 전년동기대비 각각 3.9%, 42.7% 감소한 1.74조원, 640억원으로 낮아진 기대치보다도 더 부진한 실적을 기록했다. 이는 완성차의 파업 영향이 컸고, 중국에서 연말까지 중소형차 위주의 세제 혜택으로 동사의 대중국 부품 수출이 계속 부진하기 때문이다…" (이)라며 투자의견 매수(상향)에 목표주가: 105,000원을 제시했다.

10월27일에 현대위아 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	1조7439.5억	639.5억	7.4억
직전분기 대비	10.5% 감소	29.6% 감소	98.7% 감소
전년동기 대비	3.9% 감소	42.7% 감소	99.2% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 5.32%로 업종평균 수준.PER은 9.75로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.63으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 현대위아는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	현대위아	현대미포조선	만도	현대로템	삼성중공업
ROE	6.4	6.7	10.7	-17.0	-5.5
PER	9.8	8.8	15.7	-	-
PBR	0.6	0.6	1.7	1.0	0.4
기준년월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 기관과 외국인의 동반 순매도가 눈에 띈다. 어제까지 기관은 8일 연속 동종목을 매도했고, 외국인도 6일 연속 순매도로 대응하고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 순매도로 돌아서면서 57,246주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 423,652주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 480,898주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.39%로 적정수준 최근 한달간 현대위아의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.39%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.58%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 30.42%, 외국인 25.42% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 44.14%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 30.42%를 보였으며 외국인은 25.42%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 44.37%로 가장 높았고, 기관이 30.43%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 25.19%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 보통 ,거래량 침체, 현재주가는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

주요 매물구간인 91,500원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 91,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 91,500원대는 전체 거래의 28%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 89,300원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 89,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 89,300원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

11월8일11시35분 :현대위아(주) 장래사업ㆍ경영 계획(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com