[@테마]디아이씨_주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 나쁜 편 25일 오전 10시10분 현재 전일대비 2.82% 하락하면서 10,350원을 기록하고 있는 디아이씨는 지난 1개월간 11.91% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 2.2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 디아이씨의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있을뿐 아니라 변동성도 가장 심했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 디아이씨의 위험을 고려한 수익률은 -5.4를 기록했는데, 변동성은 가장 높았으나 주가하락률이 상대적으로 낮아 위험대비 수익률은 중간 수준을 유지했다. 다만 코스피업종의 위험대비수익률 -1.3보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 디아이씨가 속해 있는 코스피업종은 운수장비지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
디아이씨	2.2%	-11.9%	-5.4
세종공업	2.1%	-14.8%	-7.0
화신	2.0%	-19.0%	-9.4
S&T중공업	1.7%	-1.7%	-1.0
화승알앤에이	1.2%	-4.4%	-3.6
운수장비	0.9%	-4.0%	-4.4
코스피	0.6%	-0.8%	-1.3

관련종목들도 하락 우세, 운수장비업종 +0.58%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많지만 운수장비업종은 0.58% 상승하고 있다.

화신	6,840원 ▼80(-1.16%)	세종공업	10,050원 0 (0.00%)
S&T중공업	9,050원 ▼30(-0.33%)	화승알앤에이	34,000원 ▼300(-0.87%)

증권사 목표주가 17,000원, 현재주가 대비 64% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 디아이씨의 평균 목표주가는 17,000원이다. 현재 주가는 10,350원으로 6,650원(64%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 유안타증권의 이정훈 에널리스트가 " 북미 전기자동차 업체, 부품 공급업체 선정 - 진정한 EV Parts 메이커 도약, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 18,000원을 제시했고, 유안타증권의 이정훈 에널리스트가 " 과거부터 미래까지, 밸류에이션 확장 구간 진입, 전기차(친환경차)에도 분명 [기어]는 필요하다. [기어]는 단순히 내연기관 부품이 아니라 동력원(엔진/모터 등)에서 발생한 구동력을 토크로 변환하고, 바퀴까지 전달하는 부품이기 때문이다. 동사 역시 친환경차(현대차 아이오닉, 쉐보레 Bolt 등) [기어]를 납품하고 있고, 택배용 전기차 조립/판매 사업에서 가시적인 성과를 창출하고 있는 만큼 충분히 밸류에이션 확장 구간에 진입할 수 있다는 판단이다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 16,000원을 제시했다.

8월17일에 디아이씨 2/4분기(2016년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	1,373.9억	90.0억	16.1억
직전분기 대비	8.8% 증가	8.9% 증가	43.7% 감소
전년동기 대비	1.3% 증가	6.1% 감소	74.0% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.22%로 업종평균 상회. PER은 23.81로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.19임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 디아이씨는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER과 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 유지하고 있다.

	디아이씨	세종공업	화승알앤에이	S&T중공업	화신
ROE	5.0	2.2	24.4	1.1	3.0
PER	23.8	23.7	3.2	41.5	21.6
PBR	1.2	0.5	0.8	0.4	0.6
기준년월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월	2016년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 10월20일부터 전일까지 기관이 3거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 132,976주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 64,263주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 197,239주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.64%로 적정수준 최근 한달간 디아이씨의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.64%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.75%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 81.18%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 9.49%를 보였으며 외국인은 9.32%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 84.75%로 가장 높았고, 외국인이 8.84%로 그 뒤를 이었다. 기관은 6.39%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.

주요 매물구간인 11,400원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 11,400원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 11,400원대는 전체 거래의 13.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 11,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 11,400원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 11,400원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

10월18일 :(주)디아이씨 기타 경영사항(자율공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com