대신증권에서 25일 농심(004370)에 대해 " 라면 점유율 상승에 주목 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 350,000원을 내놓았다.
대신증권 한유정 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '중립'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 45.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
대신증권에서 농심(004370)에 대해 "한국: 2018년 상반기는 삼양식품, 2019년 상반기는 팔도의 주력 제품 마케팅, 할인 행 사가 집중적으로 이어짐. 이에 2Q19 영업이익 컨센서스는 다소 부담. 다만 2Q19 농심 의 매출액 기준 라면 시장 점유율이 53.9%로 전년 동기 대비 +1.9%p, 전분기 대비 +0.2%p인 점은 고무적임"라고 분석했다.
또한 대신증권에서 "- [미국] 2Q19 +10% yoy 이상 성장 흐름 지속 예상. 세븐일레븐 등 MT채널 활발히 개척 하는 중이며 신라면 블랙 등의 제품도 신규 유통 계약 이어지는 중. 참고로 미국에서의 제품별 매출액 비중은 신라면이 약 30~40%로 가장 높고, 육개장 사발면 등의 사발면 타입 제품 합산이 약 30%, 너구리/짜파게티 등이 약 30~40% 차지 - [중국] 2Q19 +5~8% yoy 성장 예상. 미국과 달리 비우호적인 영업 환경 이어지는 중 "라고 밝혔다.
◆ Report statistics
목표주가는 2018년10월 250,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 350,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(상향)
BUY(상향)
목표주가
333,200
350,000
310,000
*최근 분기기준
오늘 대신증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 350,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권에서 투자의견 'BUY(상향)'에 목표주가 350,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 310,000원을 제시한 바 있다.
<대신증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190725
BUY(유지)
350,000
20190627
BUY(유지)
350,000
20190402
BUY(유지)
350,000
20190107
MARKETPERFORM
270,000
20181011
MARKETPERFORM
250,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190725
대신증권
BUY(유지)
350,000
20190722
신한금융투자
BUY(유지)
350,000
20190717
하나금융투자
BUY
310,000
20190712
미래에셋대우
BUY(유지)
340,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
