DB금융투자에서 30일 아모레G(002790)에 대해 "업태 변화 속에서 경쟁력 확보 필요"라며 투자의견을 'HOLD(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.
DB금융투자 박현진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 13%의 고평가 요인이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
DB금융투자에서 아모레G(002790)에 대해 "하반기 실적 개선 기대감을 갖기엔 여전히 뷰티계열 자회사들의 실적이 너무 부진하다. 브랜드별 리뉴얼 혹은 구조조정이 본격화됨과 동시에 투자가 증가하는 시기로 이러한 액션이 실제 실적 개선으로 이어질지는 두고 볼 일이다. 타겟 밸류에이션을 높이기에도 부담스러워 당분간 박스권 트레이딩 전략을 권한다. "라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 "1Q19 연결매출 16,425억원(-1.3%YoY),영업이익 2,048억원(-26.4%YoY)으로 당사 추정 영업이익(2,382억원)과 컨센서스(2,503억원)를 하회하는 부진한 실적을 발표했다."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2018년5월 158,000원까지 높아졌다가 2019년2월 60,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 70,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '중립'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전목표가보다 소폭 높은 수준으로 상향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
중립
TRADING BUY
HOLD
목표주가
67,667
75,000
60,000
*최근 분기기준
오늘 DB금융투자에서 발표된 'HOLD(유지)'의견 및 목표주가 70,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.4% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 75,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다.
<DB금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190430
HOLD(유지)
70,000
20190416
HOLD(유지)
70,000
20190201
HOLD(유지)
60,000
20190110
HOLD(유지)
66,000
20181030
HOLD(유지)
63,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190430
DB금융투자
HOLD(유지)
70,000
20190430
하나금융투자
NEUTRAL
70,000
20190429
삼성증권
HOLD
60,000
20190430
이베스트투자증권
HOLD(DOWNGRADE)
71,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
