[ET투자뉴스]GS리테일, "동일점 성장률 저하…" BUY-하나금융투자

발행일 : 2019-04-09 10:06 업데이트 : 2019-04-09 10:06

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

하나금융투자에서 8일 GS리테일(007070)에 대해 "동일점 성장률 저하 아쉬움"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 45,000원을 내놓았다.

하나금융투자 박종대, 서현정 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 19.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 GS리테일(007070)에 대해 "단기적인 실적 및 주가 모멘텀은 제한적으로 본다. 산업성장률이 YoY 4~5%에 그친다면 밸류에이션을 12MF PER 15배 이상 적용하기 어렵다는 판단. 다만, 2분기 이후 전년도 기저효과로 추세적인 증익이 예상. 2020년 산업구조 재편에 의한 시장점유율 상승 기대감이 주가 모멘텀으로 작용"라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "GS리테일의 1분기 연결 매출과 영업이익 각각 전년 동기대비 4% 증가, 3% 감소한 2조 710억원과 210억원 수준에 그칠 것으로 추정."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년4월 40,000원이 저점으로 제시된 이후 2018년6월 52,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 45,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '트레이딩매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다 이번에는 직전목표가보다 높은 수준으로 크게 상향반전하는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	트레이딩매수	BUY(유지)	HOLD (DOWNGRADE)
목표주가	45,208	57,000	38,000

*최근 분기기준

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 45,000원은 전체 컨센서스 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 57,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권에서 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 38,000원을 제시한 바 있다.

<하나금융투자 투자의견 추이>

의견제시일자	투자의견	목표가격
20190408	BUY	45,000
20190110	BUY	52,000
20180821	BUY	52,000
20180812	BUY	52,000

<최근 리포트 동향>

의견제시일자	증권사	투자의견	목표가
20190408	하나금융투자	BUY	45,000
20190405	유안타증권	BUY(유지)	56,000
20190328	한국투자증권	BUY(유지)	57,000
20190307	한화투자증권	BUY(유지)	48,000