[ET투자뉴스]와이솔_기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비수익률 2.7로 하위권, 업종지수보다 낮아 2일 오후 2시35분 현재 전일대비 3.12% 오른 16,550원을 기록하고 있는 와이솔은 지난 1개월간 4.42% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 와이솔의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가상승률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 와이솔의 위험을 고려한 수익률은 2.7을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았으나 주가상승률 또한 높지 않았기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 모습을 보여줬다. 게다가 반도체업종의 위험대비수익률인 3.1보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 와이솔이 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
네패스	4.0%	25.5%	6.3
하나머티리얼즈	3.6%	10.0%	2.7
엘비세미콘	3.4%	69.6%	20.4
AP시스템	3.2%	-5.1%	-1.5
와이솔	1.6%	4.4%	2.7
코스닥	1.0%	-1.2%	-1.2
반도체	1.4%	4.4%	3.1

관련종목들 혼조세, 반도체업종 +0.25%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 반도체업종은 0.25% 상승중이다.

엘비세미콘	8,870원 ▼10(-0.11%)	네패스	16,250원 ▲100(+0.62%)
AP시스템	28,000원 ▼800(-2.78%)	하나머티리얼즈	19,300원 ▼50(-0.26%)

증권사 목표주가 22,000원, 현재주가 대비 32% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 와이솔의 평균 목표주가는 22,000원이다. 현재 주가는 16,550원으로 5,450원(32%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 한화투자증권의 김정현 에널리스트가 " 5G 시대 개화의 최대 수혜주, 세트 업체들의 부진이 연초에도 이어지면서 올해 실적 성장은 더딜 것으로 예상. 하지만, 5G 서비스가 시작되고 전장용 SAW Filter 수요도 점차 증가하면서 전방 시장은 동사에게 우호적으로 바뀌고 있음. IoT 사업부 양도를 통해 통신 필터에 전사 역량을 집중하기 시작한 동사의 성장 가능성은 여전히 높다고 판단.…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 23,000원을 제시했고, 메리츠종금증권의 주민우 에널리스트가 " 핸드셋 부품주 탑픽, 1Q19 매출액과 영업이익은 시장 기대치를 각각 -3%, -15% 하회할 전망. 갤럭시S10의 견조한 판매에도 중화권 고객사들의 세트판매부진 때문. 1)갤럭시노트10 FEMID 표준승인에 따라 실적 상향 여지 존재. 2) 20년부터 Baw필터공급 시작. 3)LG전자향 자동차 필터 공급 확대 경우 멀티플 상향 조정에 따른 주가 상승 예상…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 21,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 12.24%로 업종평균 상회. PER은 7.66으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 1.53임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 와이솔은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	와이솔	AP시스템	하나머티리얼즈	네패스	엘비세미콘
ROE	20.0	17.9	22.1	1.4	7.9
PER	7.7	22.9	15.4	176.8	39.1
PBR	1.5	4.1	3.4	2.5	3.1
기준년월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2017년12월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 전일 외국인이 4,186주를 사들인 반면 기관은 57,518주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 134,163주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 228,598주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 순매도로 돌아서면서 330,823주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 1.41%로 적정수준 최근 한달간 와이솔의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.41%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.8%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 19.38% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 75.61%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 19.38%를 보였으며 기관은 3.9%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 78.35%로 가장 높았고, 외국인이 16.65%로 그 뒤를 이었다. 기관은 3.99%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중장기적으로 상승추세는 유효한 시점에서 단기조정양상을 보이고 있다.

주요 매물구간인 15,650원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 15,650원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 15,650원대는 전체 거래의 23.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 16,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 16,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 16,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

4월1일 :(주)와이솔 (정정)영업양도 결정
3월29일 :(주)와이솔 정기주주총회결과
3월29일 :(주)와이솔 대표이사변경


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com