[ET투자뉴스]현대모비스_상장주식수 대비 거래량은 0.26%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 없어 27일 오후 2시25분 현재 전일대비 3.76% 오른 221,000원을 기록하고 있는 현대모비스는 지난 1개월간 3.03% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.7%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 현대모비스의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 현대모비스의 위험을 고려한 수익률은 1.7을 기록했는데, 변동성은 중간 수준이었으나 주가흐름이 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 다만 코스피업종의 위험대비수익률 6.6보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 현대모비스가 속해 있는 코스피업종은 운수장비지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스피업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
현대중공업	2.4%	-5.5%	-2.2
한국항공우주	1.7%	9.3%	5.4
현대모비스	1.7%	3.0%	1.7
현대차	1.7%	-1.2%	-0.6
기아차	1.6%	1.0%	0.5
운수장비	1.0%	1.1%	1.1
코스피	0.6%	4.0%	6.6

관련종목들 상승 우세, 운수장비업종 +2.55%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 운수장비업종은 2.55% 상승중이다.

현대차	128,500원 ▲6000(+4.90%)	현대중공업	130,000원 0 (0.00%)
한국항공우주	37,450원 ▲650(+1.77%)	기아차	37,000원 ▲600(+1.65%)

증권사 목표주가 266,600원, 현재주가 대비 20% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 현대모비스의 평균 목표주가는 266,600원이다. 현재 주가는 221,000원으로 45,600원(20%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 한국투자증권의 김진우, 문성오 에널리스트가 " 미래든 현재든 둘 다 좋다 , 현대모비스는 26일 컨퍼런스콜에서 경영전략, 주총안건, 주주환원 계획 설명. 독립적 이사회 설치. 사외인사 총 4명 후보 등재(2명 회사 추천, 2명 주주제안). 별도의 안건으로 올라온 이사 정원 한도가 통과될 경우 4명 모두 선임, 통과 안되면 다수표 기준으로 2명 선임…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 270,000원을 제시했고, 하나금융투자의 송선재, 구성종 에널리스트가 " 추가 주주환원정책과 정의선 수석 부회장의 대표이사 취임, 자기주식 매입규모를 1,875억원에 1조원으로 상향한것이다. 다만, 매입 후 소각의 여부는 결정되지 않았고 향후 보유하면서 검토할 것이라고 밝혔다…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 265,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 5.3%로 업종평균 상회. PER은 16.51로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.68로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 현대모비스는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	현대모비스	기아차	한국항공우주	현대중공업	현대차
ROE	4.2	2.3	-17.0	16.6	5.2
PER	16.5	22.8	-	4.2	6.7
PBR	0.7	0.5	3.4	0.7	0.4
기준년월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 기관이 5일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 6일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 469,375주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 1,939주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 472,718주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.26%로 적정수준 최근 한달간 현대모비스의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.26%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.28%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 37.01%, 외국인 50.73% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 50.73%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 37.01%를 보였으며 개인은 12.05%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 59.79%로 가장 높았고, 기관이 29.67%로 그 뒤를 이었다. 개인은 9.95%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 상승추세를 유지한 채 단기적으로도 상승패턴을 만들고 있다.

현재주가 근처인 213,000원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 213,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 213,000원대는 전체 거래의 22.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 197,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 213,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 213,000원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

2월26일 :현대모비스(주) 현금ㆍ현물 배당 결정
2월26일 :현대모비스(주) 주주총회소집결의
2월26일 :현대모비스(주) 수시공시의무관련사항(공정공시)
2월26일 :현대모비스(주) 기업설명회(IR) 개최(안내공시)


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