한국투자증권에서 21일 삼성화재(000810)에 대해 "우수한 손익관리로 지속 가능성 높은 고배당주"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 360,000원을 내놓았다.
한국투자증권 윤태호, 차주영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 23.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
또한 한국투자증권에서 "삼성화재의 2018년 배당성향은 46.2%(별도 기준), DPS는 11,500원, 배당수익률은 4.1%(우선주 6.4%)이다. 삼성화재는 2021년까지 배당성향을 50%로 단계적 상향할 계획이다. 규제환경, 어려운 외부 시장여건에서도 명확한 중장기 배당정책을 공유했다"라고 밝혔다.
한편 "손해율의 추가 상승이 예상되는 1분기 실적과 추가 요율 인상 여부가 향후 실적 방향성의 기준점이 될 것으로 판단한다. 반면, 삼성화재는 차별적 손익 안정성, 자본건전성, 지속 가능성 있는 배당주로 자리매김할 것으로 전망한다. 손해율 1~2%p의 변동, 분기 실적보다 중장기 자본정책에 대한 의지가 멀티플 상승 계기가 될 것으로 판단한다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년2월 363,000원까지 높아졌다가 2018년5월 326,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 360,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(유지)
BUY(유지)
목표주가
349,545
370,000
330,000
*최근 분기기준
오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 360,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권에서 투자의견 'BUY (MAINTAIN)'에 목표주가 370,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 330,000원을 제시한 바 있다.
<한국투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190221
매수(유지)
360,000
20190201
매수(유지)
326,000
20181115
매수(유지)
326,000
20180810
매수(유지)
326,000
20180515
매수(유지)
326,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190221
한국투자증권
매수(유지)
360,000
20190221
삼성증권
BUY
350,000
20190221
현대차증권
BUY
365,000
20190221
DB금융투자
BUY(유지)
342,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
