신한금융투자에서 15일 CJ제일제당(097950)에 대해 "2Q19부터는 새로운 회사"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 450,000원을 내놓았다.
신한금융투자 홍세종, 구현지 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 32.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 CJ제일제당(097950)에 대해 "4Q18 연결 매출액은 4.9조원(+14.7% YoY, 이하 YoY), 영업이익은 1,727억원(+14.8%)을 기록했다. 당사 추정치(1,850억원)에는 하회했지만 일회성비용을 감안할 경우 기대에 부합했다. 가공식품 매출액은 14.7% 증가한 8,430억원을 기록했다. 국내 HMR(가정간편식)이 호조를 보인 가운데 해외가 고성장을 이어갔다. 소재 매출액 역시 1.7% 증가한 4,270억원을 기록했다"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "1Q19 연결 매출액은 4.9조원(+13.3% YoY, 이하 YoY), 영업이익은 2,369억원(+12.7%)을 전망한다. 선물세트를 앞세운 가공식품의 성장에 바이오의 이익기여가 지속되겠다. 주가 측면에서의 핵심 모멘텀은 미국 쉬완즈 편입이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 하향조정되는 모습인데, 이번 목표가의 하락폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
444,615
510,000
400,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 450,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 510,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 400,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190215
매수(유지)
450,000
20181109
BUY(유지)
450,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190215
키움증권
BUY(MAINTAIN)
480,000
20190215
미래에셋대우
매수
460,000
20190215
IBK투자증권
매수(유지)
450,000
20190215
DB금융투자
BUY(유지)
415,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
