[ET투자뉴스]RFHIC_투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 나쁜 편 12일 오전 9시40분 현재 전일대비 3.41% 오른 27,300원을 기록하고 있는 RFHIC는 지난 1개월간 6.43% 상승했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 1.4%를 기록했다. 이는 일반전기전자 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 RFHIC의 월간 주가수익률은 적정한 수준에 있었지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 RFHIC의 위험을 고려한 수익률은 4.5를 기록했는데, 변동성은 가장 낮았으나 주가상승률이 높지 않았기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 모습을 나타냈다. 다만 일반전기전자업종의 위험대비수익률 13.5보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 RFHIC가 속해 있는 일반전기전자업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
대아티아이	2.3%	22.1%	9.6
대한광통신	2.2%	0.6%	0.2
위닉스	2.1%	13.0%	6.2
슈프리마	2.0%	-1.9%	-0.9
RFHIC	1.4%	6.4%	4.5
코스닥	0.6%	7.7%	12.8
일반전기전자	0.7%	9.5%	13.5

관련종목들 상승 우위, 일반전기전자업종 +0.79%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 일반전기전자업종은 0.79% 상승중이다.

대아티아이	10,050원 ▲120(+1.21%)	위닉스	16,900원 ▲350(+2.11%)
슈프리마	26,150원 ▼250(-0.95%)	대한광통신	5,250원 ▲50(+0.96%)

증권사 목표주가 40,000원, 현재주가 대비 46% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 RFHIC의 평균 목표주가는 40,000원이다. 현재 주가는 27,300원으로 12,700원(46%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 하나금융투자의 김홍식, 성도훈 에널리스트가 " 이젠 일본, 중국 수출 동향에 주목해야, 1) 전세계적으로5G 조기 도입 열풍이 불고 있어 이에 따른 수혜가 기대되고,2) 빠르면 금년 5월 삼성전자를 통한 일본 통신사향 5G 매출발생이 예상되며, 3) 중국의 5G 조기 도입 본격화 양상을 감안시 올해 4분기부터 화웨이를 통한 중국 차이나모바일 GaNTR 매출 급증세가 나타날 공산이 커졌고, 4) 한국/미국에 이어 일본/중국이 올해 상반기 내 5G 주파수 할당에 나설 전망이어서 전세계적으로 초고주파수 할당에 따른 GaN 트랜지스터 및 GaN 다이아몬드 매출 확대가 예상되기 때문이다…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 40,000원을 제시했고, 키움증권의 한동희 에널리스트가 " 명확한 방향성, 4Q18 매출액 298억원 (+4% QoQ), 영업이익 77억원 (+3% QoQ)으로 호실적 예상. 통신향 매출액 비중 79%로 3Q18과 유사한 수준이 될 것으로 판단. 연말 상여금 등 일회성 비용 반영 예상되지만, 볼륨 성장 및 원/달러 평균환율 상승 (+1% QoQ)으로 상쇄…" (이)라며 투자의견 Not Rated을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 22.13%로 업종평균 상회. PER은 29.71로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.96으로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 RFHIC는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	RFHIC	대한광통신	대아티아이	슈프리마	위닉스
ROE	13.3	8.4	6.8	9.6	10.3
PER	29.7	23.4	119.2	17.5	24.0
PBR	4.0	2.0	8.1	1.7	2.5
기준년월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 전일 기관이 6,533주를 순매수했고, 외국인은 10,605주를 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 10,920주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 39,292주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 50,212주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.81%로 적정수준 최근 한달간 RFHIC의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.81%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.35%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 17.93% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 67.26%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 17.93%를 보였으며 외국인은 14.8%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 65.29%로 가장 높았고, 기관이 21.06%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 13.63%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면

현재주가 근처인 26,050원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 26,050원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 26,050원대는 전체 거래의 26.2%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 25,300원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 26,050원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 26,050원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com