NH투자증권에서 30일 메리츠종금증권(008560)에 대해 "증시 불황 시에 더욱 돋보이는 기업금융 수수료 수익"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 5,000원을 내놓았다.
NH투자증권 원재웅, 윤유동 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 12%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
NH투자증권에서 메리츠종금증권(008560)에 대해 "증시 불황으로 브로커리지와 Trading수익이 감소하였음에도 IB부문의 이익이 증가하면서 4분기 순익은 컨센서스를 20.7% 상회. 이랜드 사모사채이자, 독일 부동산 매각이익, 항공기 인수금융 셀다운 등의 큰 딜이 4분기에도 이어지면서 기업금융 수수료 수익이 분기 1천억원(+53.4% q-q)을 넘어섰기 때문"라고 분석했다.
또한 NH투자증권에서 "작년 3분기(9.28일)부터 M&A, 인수금융 및 중소기업 신용공여 등에 한하여 자기자본의 200%까지 기업 신용공여 확대가 허용. 중소기업 대출과 인수금융에 특화되어 있는 동사의 IB사업 확대가 작년 3분기를 기점으로 더 확대되고 있음. 작년 상반기에는 해외부문 딜이 분기 5~6개 수준이었으나 작년 3분기부터는 분기 10개 수준까지 증가된 상황"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
NH투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(유지)
BUY(유지)
목표주가
5,511
6,200
4,700
*최근 분기기준
오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 5,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 6,200원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 4,700원을 제시한 바 있다.
<NH투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190130
BUY(유지)
5,000
20181106
BUY(유지)
5,000
20181011
BUY(신규)
5,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190130
NH투자증권
BUY(유지)
5,000
20190130
KB증권
BUY(유지)
5,500
20190130
유안타증권
BUY (M)
6,100
20190130
삼성증권
BUY
6,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
