[ET투자뉴스]옵트론텍_주요 투자주체는 개인투자자

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 없어 26일 오후 1시55분 현재 전일대비 2.12% 오른 6,260원을 기록하고 있는 옵트론텍은 지난 1개월간 0.48% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 IT부품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 옵트론텍의 주가가 월간기준으로 선방하는 모습을 보이면서 변동성도 적정한 수준을 유지했다. 최근 1개월을 기준으로 옵트론텍의 위험을 고려한 수익률은 -0.2를 기록했는데, 주가는 약세를 보이고 있지만 위험대비 수익률은 상위권에 머물러 있다. 다만 IT부품업종의 위험대비수익률 5.5보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 옵트론텍이 속해 있는 IT부품업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
상신이디피	4.9%	0.4%	0.1
알에스오토메이션	3.0%	-19.9%	-6.6
옵트론텍	1.9%	-0.5%	-0.2
캠시스	1.8%	-4.7%	-2.6
유아이엘	1.0%	-3.3%	-3.2
코스닥	0.8%	2.9%	3.6
IT부품	1.6%	8.9%	5.5

관련종목들 혼조세, IT부품업종 +1.15%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 IT부품업종은 1.15% 상승중이다.

캠시스	2,425원 ▲15(+0.62%)	상신이디피	12,100원 0 (0.00%)
알에스오토메이션	16,500원 ▲300(+1.85%)	유아이엘	6,250원 ▼40(-0.64%)

증권사 목표주가 8,000원, 현재주가 대비 27% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 옵트론텍의 평균 목표주가는 8,000원이다. 현재 주가는 6,260원으로 1,740원(27%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

2월21일에 옵트론텍 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	274.0억	45.0억	11.0억
직전분기 대비	29.4% 감소	17.5% 증가	55.3% 감소
전년동기 대비	16.4% 감소	30.3% 감소	746.2% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 11.94%로 업종평균 상회. PER은 23.58로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.5임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 옵트론텍은 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	옵트론텍	캠시스	알에스오토메이션	상신이디피	유아이엘
ROE	6.4	-13.2	10.8	6.3	11.4
PER	23.6	-	35.7	56.9	6.8
PBR	1.5	1.4	3.8	3.6	0.8
기준년월	2017년12월	2017년12월		2017년12월	2017년12월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일 외국인이 1,142주를 사들인 반면 기관은 3,943주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 22,120주를 순매도했고, 기관도 매도 우위를 보이면서 41,914주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매기를 떨어뜨리면서도 64,034주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.75%로 적정수준 최근 한달간 옵트론텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.75%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.7%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 85.1%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 13.04%를 보였으며 기관은 1.85%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 86.45%로 가장 높았고, 외국인이 13.34%로 그 뒤를 이었다. 기관은 0.2%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 여전히 하락패턴을 보이고 있다.

주요 매물구간인 7,660원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 7,660원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 7,660원대는 전체 거래의 16.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 7,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 7,400원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 7,400원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com