SK증권에서 8일 보라티알(250000)에 대해 "수도권외 지역의 실적 성장이 기대된다!"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 20,000원으로 내놓았다.
SK증권 서충우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 SK증권에서 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이다. 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 6개월 목표주가로 제시한 20,000원은 직전에 발표된 목표가 25,000원 대비 -20% 하향조정 된 것이고, 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 56.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
SK증권에서 보라티알(250000)에 대해 "60 여개의 프리미엄 브랜드와 국내 독점 유통계약을 맺고 있는 이태리 프리미엄 식자재 유통의 절대 강자이다. 동사는 그동안 수도권에 영업력을 집중하는 전략을 통해 실적 성장을 일궈냈으며, 올해부터는 수도권외 지역에 대한 영업을 강화하고 있다"라고 분석했다.
또한 SK증권에서 "현재 수도권외 지역의 매출비중(’17 년 기준)이 15% 정도에 불과하므로, 지방 주요 도시의 인구수 및 시장규모를 감안시 실적 성장 가능성이 높다"라고 밝혔다.
한편 "18년 실적은 앞서 언급한 바 있는 수도권외 지역에 대한 직접 영업 및 신규 아이템(피자용 밀가루, 디저트류 등)에 대한 높은 선호도를 반영하여 매출액 579 억원, 영업이익 110 억원으로 예상"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 낮아진 후에 이번에 다시 상향조정되었는데, 이번의 가격상승폭은 다소 크지 않은 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(신규)
매수(신규)
목표주가
19,850
20,000
19,700
*최근 분기기준
오늘 SK증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 20,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 골든브릿지투자증권에서 투자의견 '매수(신규)'에 목표주가 19,700원을 제시한 바 있다.
<SK증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180308
매수(유지)
20,000
20170814
매수(신규편입)
25,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180308
SK증권
매수(유지)
20,000
20171226
골든브릿지투자증권
매수(신규)
19,700
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
