12일 오전 11시40분 현재 전일대비 5.52% 하락하면서 45,400원을 기록하고 있는 인터플렉스는 지난 1개월간 9.92% 하락했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 4.7%를 기록했다. 이는 IT부품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 인터플렉스의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 높은 수준을 유지하면서 주가등락률도 마이너스권을 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 인터플렉스의 위험을 고려한 수익률은 -2.1을 기록했는데, 변동성 증가와 주가하락으로 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 IT부품업종의 위험대비수익률인 -1.4보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 인터플렉스가 속해 있는 IT부품업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
인터플렉스
4.7%
-9.9%
-2.1
나노스
4.2%
-86.0%
-20.4
비에이치
3.4%
4.3%
1.2
엘앤에프
3.4%
-3.7%
-1.0
에코프로
3.3%
9.2%
2.7
코스닥
1.5%
13.7%
9.1
IT부품
1.4%
-2.0%
-1.4
관련종목들도 일제히 하락, IT부품업종 -2.29%
이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 IT부품업종은 2.29% 하락하고 있다.
에코프로
38,750원
▼750(-1.90%)
나노스
1,885원
▼15(-0.79%)
비에이치
26,600원
▼900(-3.27%)
엘앤에프
39,900원
▼1100(-2.68%)
증권사 목표주가 74,600원, 현재주가 대비 64% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 인터플렉스의 평균 목표주가는 74,600원이다. 현재 주가는 45,400원으로 29,200원(64%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 교보증권의 이윤상 에널리스트가 " 예약된 2018년의 성장 모멘텀, …" (이)라며 투자의견 매수(신규)에 목표주가: 66,000원을 제시했고, 대신증권의 박강호 에널리스트가 " 불확실한 우려보다 명확한 실적에 집중, 주가는 저평가, 애플 아이폰X의 화면 꺼짐 현상과 R/F PCB의 명확한 인과관계가 언급되지 않은 상황에서 2018년 인터플렉스의 점유율 및 실적 하향 가능성에 초점을 맞춘 것은 지나치다고 본다. 2018년 애플향 연성PCB 수요 증가와 인터플렉스의 생산능력, 기술력을 감안하면 현재의 공급 물량 변화는 없다고 판단된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 75,000원을 제시했다.
10월30일에 인터플렉스 3/4분기(2017년7월~9월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
3/4분기
2,804.0억
625.0억
566.0억
직전분기 대비
156.7% 증가
흑자전환
흑자전환
전년동기 대비
64.3% 증가
6088.1% 증가
797.0% 증가
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 0.45%로 업종평균 하회. PBR은 3.88로 다소 높은편
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 인터플렉스가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 높지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 낮은 상태를 보여주고 있다.
인터플렉스
나노스
엘앤에프
에코프로
비에이치
ROE
-0.4
0.0
17.3
5.5
14.4
PER
-
10.1
48.8
77.6
35.9
PBR
3.9
-
8.4
4.3
5.2
기준년월
2017년9월
2017년9월
2017년9월
2017년6월
2017년9월
외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적)
1월8일부터 전일까지 기관이 4거래일 연속 순매도를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 순매도로 돌아서면서 27,803주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 771,035주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 798,838주를 순매수했다.
투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 3.16%로 적정수준
최근 한달간 인터플렉스의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 3.16%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.93%를 나타내고 있다.
주요 투자주체는 개인투자자
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 78.09%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 11.72%를 보였으며 기관은 10.18%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 78.36%로 가장 높았고, 외국인이 12.67%로 그 뒤를 이었다. 기관은 8.95%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 여전히 하락패턴을 보이고 있다.
주요 매물구간인 55,300원선이 저항대로 작용
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 55,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 55,300원대는 전체 거래의 19.1%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 62,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 55,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 55,300원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
