하이투자증권에서 11일 LG화학(051910)에 대해 "2018년 전지사업부 가치 부각 예상"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 500,000원으로 내놓았다.
하이투자증권 하준영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 하이투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 500,000원은 직전에 발표된 목표가 480,000원 대비 4.2% 상향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
하이투자증권에서 LG화학(051910)에 대해 "2018년 동사의 전지사업부 가치가 재부각될 것으로 예상한다. 금년 상반기 중국 1위 자동차용 전지 회사인 CATL이 선전 증시에 상장하기 때문이다. 만약, CATL이 중국 증시에서 20조원의 가치를 인정받는다면 동사의 전지사업부문 가치가 재평가 받으면서 동사의 주가는 빠르게 상승할 것"라고 분석했다.
또한 하이투자증권에서 "2차전지 CAPA나 기술력으로 볼 때 동사가 CATL을 앞서고 있기 때문에 CATL의 중국 증시 상장이 다가올수록 동사의 전지사업부 가치는 재평가 받을 것으로 예상한다"라고 밝혔다.
한편 "동사의 4Q17 실적은 매출액 63,498억원(YoY +15.2%), 영업이익 6,220억원(YoY +34.7%)을 기록하며 시장 기대치를 소폭 하회할 것으로 예상한다. 이는 기초소재사업부문의 제품 스프레드가 QoQ 축소됐고, 원/달러 환율이 3Q17대비 2.2%(-25.3원) 하락했기 때문"라고 전망했다.
◆ Report statistics
하이투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 480,000원이 고점으로, 반대로 360,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 500,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점수준까지 높아진 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
REDUCE
목표주가
473,650
580,000
310,000
*최근 분기기준
오늘 하이투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 500,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 580,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권(구KB투자)에서 투자의견 'REDUCE'에 목표주가 310,000원을 제시한 바 있다.
<하이투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180111
매수(유지)
500,000
20171027
매수(유지)
480,000
20170925
매수(유지)
440,000
20170720
매수(유지)
400,000
20170420
매수(유지)
360,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180111
하이투자증권
매수(유지)
500,000
20180108
SK증권
매수(유지)
450,000
20180108
하나금융투자
매수
500,000
20171208
KB증권
매수(유지)
500,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
