[ET투자뉴스]두산인프라코_주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 중에서 변동폭이 커도 수익률은 낮은 편 24일 오후 12시25분 현재 전일대비 1.64% 하락하면서 9,020원을 기록하고 있는 두산인프라코어는 지난 1개월간 4.04% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 두산인프라코어의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가등락률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 두산인프라코어의 위험을 고려한 수익률은 -2.5를 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률 13.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 두산인프라코어가 속해 있는 코스피업종은 기계지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스피업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
LIG넥스원	2.4%	-4.8%	-1.9
한온시스템	2.2%	19.2%	8.7
현대엘리베이	2.0%	5.6%	2.8
두산인프라코어	1.6%	-4.0%	-2.5
두산중공업	1.4%	1.9%	1.3
기계	0.8%	8.2%	10.2
코스피	0.6%	8.3%	13.8

관련종목들 혼조세, 기계업종 -0.04%

이 시각 현재 관련종목들이 혼조세를 보이고 있는 가운데 기계업종은 0.04% 하락중이다.

두산중공업	23,800원 ▼350(-1.45%)	현대엘리베이	63,800원 ▲200(+0.31%)
한온시스템	10,050원 0 (0.00%)	LIG넥스원	83,600원 ▲1100(+1.33%)

증권사 목표주가 12,000원, 현재주가 대비 33% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 두산인프라코의 평균 목표주가는 12,000원이다. 현재 주가는 9,020원으로 2,980원(33%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 이베스트투자증권의 양형모 에널리스트가 " 전세계 굴삭기 시장 회복세 진입, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 13,000원을 제시했고, NH투자증권의 유재훈 에널리스트가 " 중국 굴삭기 판매 4월에도 호조세, 4월 중국 굴삭기 판매량은 13,673대로 y-y +112%, 두산인프라코어는 1,217대 y-y +135%. 고무적인 것은 시장점유율이 8.9%로 상승 (MS 2016년 7.4%, 2015년 6.7%)…" (이)라며 투자의견 을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 3.22%로 업종평균 수준. PBR은 0.59로 다소 낮은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 두산인프라코어는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	두산인프라코어	LIG넥스원	한온시스템	두산중공업	현대엘리베이
ROE	-8.3	10.7	14.6	-15.3	-6.3
PER	-	27.6	19.2	-	-
PBR	0.6	2.9	2.8	0.4	1.9
기준년월	2017년3월	2017년3월	2017년3월	2017년3월	2017년3월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 5월4일부터 기관이 12거래일 연속 순매도 행진을 벌이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 2,266,943주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 3,613,842주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 5,880,785주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.98%로 적정수준 최근 한달간 두산인프라코의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.98%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.5%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 21.55%, 외국인 20.46% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 57.98%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 21.55%를 보였으며 외국인은 20.46%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 59.03%로 가장 높았고, 외국인이 23.57%로 그 뒤를 이었다. 기관은 17.39%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 최근 지속된 주가 약세로 역배열 구간에 들어오면서 중기적 상승추세가 꺽이고 있다.

주요 매물구간인 8,200원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 8,200원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 8,200원대는 전체 거래의 18.7%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 9,840원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다.

[포인트검색]

5월15일 :두산인프라코어(주) 감자 결정(종속회사의 주요경영사항)
5월12일 :두산인프라코어(주) 타법인 주식 및 출자증권 처분결정(종속회사의 주요경영사항)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com