[ET투자뉴스]원익머트리얼_기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 가운데서 변동폭은 높지만 수익률은 작아 14일 오전 10시10분 현재 전일대비 2.1% 하락하면서 60,700원을 기록하고 있는 원익머트리얼즈는 지난 1개월간 1.78% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 원익머트리얼즈의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했지만, 주가가 마이너스를 기록하면서 주가등락률 또한 가장 낮았다는 것을 의미하기도 된다. .최근 1개월을 기준으로 원익머트리얼즈의 위험을 고려한 수익률은 -1.1을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 반도체업종의 위험대비수익률 3.1보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 원익머트리얼즈가 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
와이솔	2.0%	7.4%	3.6
유진테크	1.8%	7.7%	4.2
덕산네오룩스	1.8%	14.8%	8.2
티씨케이	1.7%	4.4%	2.5
원익머트리얼즈	1.6%	-1.8%	-1.1
코스닥	0.7%	1.6%	2.2
반도체	0.8%	2.2%	3.1

관련종목들 혼조세, 반도체업종 +0.01%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 반도체업종은 0.01% 상승중이다.

유진테크	17,600원 ▲150(+0.86%)	와이솔	16,750원 ▼50(-0.30%)
티씨케이	35,700원 ▼550(-1.52%)	덕산네오룩스	29,550원 ▲250(+0.85%)

증권사 목표주가 79,000원, 현재주가 대비 30% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 원익머트리얼의 평균 목표주가는 79,000원이다. 현재 주가는 60,700원으로 18,300원(30%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 유안타증권의 이상언 에널리스트가 " 주가 바닥 판단 -> 매수권고, 17년 실적으로 매출액 2,030억원(+16% YoY), 영업이익 348억원(+49% YoY)을 추정한다. 매분기 우상향하는 실적 추세를 보여줄 것이다. 3D NAND와 AMOLED 생산확대 물량이 반영되지 않은 1분기 실적을 저점으로 안정적 성장을 달성할 전망이다. 연결회사 노바켐도 프리커서 사업 정상화로 올해 흑자전환을 기대한다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 85,000원을 제시했다.

2월10일에 원익머트리얼 4/4분기(2016년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	441.0억	39.0억	6.0억
직전분기 대비	5.1% 증가	39.8% 감소	85.1% 감소
전년동기 대비	26.8% 감소	57.6% 감소	7.7% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 15.01%로 업종평균 상회. PER은 24.44로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.77임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 원익머트리얼즈는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 높은 수준이지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 낮은 상태를 유지하고 있다.

	원익머트리얼즈	티씨케이	덕산네오룩스	유진테크	와이솔
ROE	7.2	20.3	3.6	14.7	18.3
PER	24.4	19.3	89.7	13.2	12.9
PBR	1.8	3.9	3.2	1.9	2.3
기준년월	2016년12월	2016년12월	2016년12월	2016년12월	2016년12월

기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) 기관이 2일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 9일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 75,065주를 순매수한 반면, 기관은 매도 관점으로 접근하면서 72,170주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 2,895주를 순매도한 것으로 집계됐다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.33%로 적정수준 최근 한달간 원익머트리얼의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.33%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.9%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 40.61%, 외국인 31% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 기관이 40.61%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 31%를 보였으며 개인은 28.38%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 52.98%로 가장 높았고, 기관이 38.49%로 그 뒤를 이었다. 개인은 8.51%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 여전히 하락패턴을 보이고 있다.

현재주가 근처인 61,100원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 61,100원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 61,100원대는 전체 거래의 27%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 61,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 61,100원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 61,100원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com