대신증권에서 28일 롯데케미칼(011170)에 대해 "사상 최대 실적 경신 또 경신"라며 투자의견을 '매수(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 530,000원을 내놓았다.
대신증권 윤성노 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(신규)'의견은 대신증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 51.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
대신증권에서 롯데케미칼(011170)에 대해 "동사의 1분기 영업이익은 845십억원(YoY +78%, OPM 21%)으로 추정된다. 중국 폴리에스터 설비 가동률 상승에 따른 MEG 스프레드 개선(QoQ +23%)과 BD 스프레드 개선(QoQ +99%)으로 올레핀 부문은 OPM 27%를 달성할 전망"라고 분석했다.
또한 대신증권에서 "17년 타이탄 나프타 크래커, 18년 여수 프로판 크래커 및 미국 에탄 크래커 등의 증설을 통해 안정적인 수익 기반과 규모의 경제를 동시에 확보할 것"라고 밝혔다.
한편 "Polyolefin 스프레드는 현재 강세를 유지할 것으로 판단, 그러나 ECC나 CTO에서는 거의 생산되지 않는 BD, BTX 등 비에틸렌계 제품의 수급은 시간이 지날수록 더욱 타이트해질 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 높아졌는데, 이번에 조정된 목표가는 이전수준보다는 낮은 수준이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD
목표주가
520,556
600,000
330,000
*최근 분기기준
오늘 대신증권에서 발표된 '매수(신규)'의견 및 목표주가 530,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 600,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 330,000원을 제시한 바 있다.
<대신증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20170328
매수(신규)
530,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20170328
대신증권
매수(신규)
530,000
20170323
유안타증권
HOLD
330,000
20170316
키움증권
매수(유지)
550,000
20170315
하이투자증권
매수(유지)
550,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
