NH투자증권에서 8일 영원무역(111770)에 대해 "수주 불안정성 부각"라며 투자의견을 'HOLD(하향)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 32,000원으로 내놓았다.
NH투자증권 이지영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(하향)'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 32,000원은 직전에 발표된 목표가 55,000원 대비 -41.8% 하향조정 된 것이고, 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 13.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
NH투자증권에서 영원무역(111770)에 대해 "무엇보다 3분기 수익성이 크게 악화되었는데, 이는 전방산업의 수요 불안으로 납기 기일이 축소되었고, 이는 동사의 초과근무와 인건비 상승으로 이어졌기 때문"라고 분석했다.
또한 NH투자증권에서 "SCOTT을 비롯한 브랜드사업도 매출 1,905억원(49% y-y), 영업적자 12억원(적자지속 y-y)으로 좋지 않은 상황. 매출 상승은 실적인식 시점 차이 때문이며, 3분기는 SCOTT의 4,5,6월로 최성수기였음에도 불구하고 강수 일수 증가로 적자 시현했다"라고 밝혔다.
한편 "4분기도 실적 상승을 낙관하기는 힘들다고 보는데, OEM의 경우 전방산업의 불안으로 당분간 단납기가 증가할 가능성이 높기 때문. SCOTT을 비롯한 브랜드사업도 4분기에는 7,8,9월이 반영되게 되는데, 7~8월이 비수기라 실적 회복이 쉽지 않을 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
NH투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD(유지)
목표주가
46,583
66,000
32,000
*최근 분기기준
오늘 NH투자증권에서 발표된 'HOLD(하향)'의견 및 목표주가 32,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 31.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신영증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 66,000원을 제시한 바 있다.
<NH투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20161108
HOLD(하향)
32,000
20160527
매수(신규)
55,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20161108
NH투자증권
HOLD(하향)
32,000
20161107
한국투자증권
매수
50,000
20161107
동부증권
매수(유지)
45,000
20161107
하이투자증권
매수(유지)
40,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
