키움증권에서 3일 CJ대한통운(000120)에 대해 "성장을 이어가기 위한 해외 교두보 추가 확보"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 260,000원을 내놓았다.
키움증권 조병희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
키움증권에서 CJ대한통운(000120)에 대해 "해외 기업을 인수한 이후 초기 비용이 다소 증가하거나 환율에 따른 변동성이 커지는 점을 고려하더라도 지속적인 성장을 이어가기 위한 해외 교두보 확보는 선택이 아니라 반드시 이루어져야 한다는 점에서 CJ대한통운의 이와 같은 행보는 프리미엄 적용 요인이라고 판단된다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "동사의 지난 3분기에도 시장 성장률을 큰 폭으로 상회하는 물동량 성장을 기록했다. M/S는 전분기 대비 소폭 감소했는데 지난 해에도 물동량이 급증하는 시기에는 capa 이슈로 인해 M/S가 소폭 감소했었다는 점에서 큰 이슈는 아닐 것으로 전망한다"라고 밝혔다.
한편 "1,227억원의 투자를 통해 sub터미널 자동화 설비를 18년 4월까지 확보하게 되면 처리량과 효율성 측면에서 획기적인 개선이 나타날 수 있어 경쟁사들과의 격차는 더욱 확대될 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년11월 230,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 260,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점수준까지 상향조정되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
261,364
280,000
235,000
*최근 분기기준
오늘 키움증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 260,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 동부증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 280,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 235,000원을 제시한 바 있다.
<키움증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20161103
매수(유지)
260,000
20161014
매수(유지)
260,000
20160805
매수(유지)
260,000
20160509
매수(유지)
250,000
20160120
매수(유지)
250,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20161103
키움증권
매수(유지)
260,000
20161103
하이투자증권
매수(유지)
255,000
20161103
NH투자증권
매수(유지)
260,000
20161103
KB투자증권
매수(유지)
245,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
