IBK투자증권에서 3일 CJ제일제당(097950)에 대해 "라이신에 대한 우려가 희망으로 바뀌는 순간"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 540,000원을 내놓았다.
IBK투자증권 김태현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 59.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
IBK투자증권에서 CJ제일제당(097950)에 대해 "라이신 판가 상승 및 판매량 증가의 영향으로 영업이익이 전년대비 70.8% 크게 증가했다. 북미와 유럽 지역의 수요가 견고한 가운데, 4분기 라이신 판가가 톤당 1,300달러(3Q: 1,260달러)로 예상되면서 바이오 부문의 수익성 개선세가 이어질 전망"라고 분석했다.
또한 IBK투자증권에서 "우려와 같이 원당 가격 상승에 대한 제품 판가 전이가 지연됨에 따라 3분기 소재부문의 수익성은 감소했다. 이에 빠르면 연말부터 제품 가격 인상(=장려금명목의 할인율 축소)을 통해 정상마진을 회복할 것으로 예상된다"라고 밝혔다.
한편 "가공식품의 고성장세와 바이오부문의 이익 개선 기대감이 4분기에도 유효할 전망이다. 또 생물자원 부문과 CJ헬스케어의 실적 전망도 긍정적"라고 전망했다.
◆ Report statistics
IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 한동안 같은 수준으로 유지되었고 이번에 다시 상향조정되었는데, 이번의 조정된 상승폭은 이전의 하락조정폭보다 강한 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
506,176
550,000
450,000
*최근 분기기준
오늘 IBK투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 540,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 동부증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 550,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 450,000원을 제시한 바 있다.
<IBK투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20161103
매수(유지)
540,000
20161004
매수(유지)
540,000
20160920
매수(유지)
540,000
20160808
매수(유지)
540,000
20160712
매수(유지)
540,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20161103
IBK투자증권
매수(유지)
540,000
20161103
삼성증권
매수
500,000
20161103
미래에셋대우
매수(유지)
500,000
20161103
KTB투자증권
매수
530,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
