키움증권에서 16일 롯데케미칼(011170)에 대해 "과매도 영역 "라며 투자의견을 'BUY(MAINTAIN)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 420,000원을 내놓았다.
키움증권 이동욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(MAINTAIN)'의견은 키움증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 57.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
키움증권에서 롯데케미칼(011170)에 대해 "내년에는 신증설한 플랜트들의 본격 가동으로 실적 개선이 예상된다. 우선 올해 하반기 LC Titan PP(+20만톤), 여수 크래커(에틸렌 +20만톤, 프로필렌+10만톤, BTX +4만톤, BD +2만톤) 증설 효과가 내년부터 온기 반영되고, 미국 에탄 크래커(에틸렌 +100만톤)/MEG(+70만톤) 신설, 울산 MeX(+20만톤), 여수 PC(+11만톤) 증설도 내년에 완료된다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "실적 추정치 하향 조정에 따라 롯데케미칼의 목표주가를 42만원으로 하향 조정하였다. 다만 최근 주요 제품들의 낮은 재고 수준, 내년 실적 기준 PBR0.6배에서 거래, 올해 하반기~내년 신증설한 플랜트들의 본격 가동에 따른 물량 측면의 증가 효과, 최대주주가 롯데지주로 변경됨으로써 주주가치 제고 확대 가능성 등을 고려할 경우 롯데케미칼의 주가는 과매도 국면에 있다고 판단되어, 목표주가는 Buy를 유지한다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 600,000원이 고점으로, 반대로 550,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 420,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY
HOLD
목표주가
436,111
600,000
300,000
*최근 분기기준
오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(MAINTAIN)'의견 및 목표주가 420,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 600,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 300,000원을 제시한 바 있다.
<키움증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181016
BUY(MAINTAIN)
420,000
20180801
BUY(MAINTAIN)
580,000
20180605
매수(유지)
580,000
20180503
매수(유지)
580,000
20180327
매수(유지)
600,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181016
키움증권
BUY(MAINTAIN)
420,000
20181015
하이투자증권
BUY(INITIATE)
340,000
20181011
KTB투자증권
BUY
400,000
20181011
유진투자증권
BUY(유지)
350,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
