미래에셋대우에서 10일 삼성화재(000810)에 대해 "배당투자의 적기에서 만나는 사이클 바닥"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 350,000원을 내놓았다.
미래에셋대우 정길원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
미래에셋대우에서 삼성화재(000810)에 대해 "삼성화재의 2분기 순이익은 3,645억 원으로 우리의 기존 추정 2,604억 원을 크게 상회하였다. 삼성전자 지분매각 이익 등 일회성 요인(1,690억 원)과 일반보험에서의 고액 사고 발생을 제거하면 예상에 부합한다. 지난 분기 계절성에 의해 왜곡되었던 효율 지표들은 정상화되었다"라고 분석했다.
또한 미래에셋대우에서 "자동차 보험료의 인상 가능성이 부상하고 있다. 동사를 비롯한 손보사들의 수익성은 대부분장기보험에 근거하지만, 이익의 사이클을 결정하는 것은 자동차보험의 수익성이다. 자동차보험의 영업이익에서 흑자 구조를 달성하면서 지난 해 주가 상승을 견인한 바 있다. 이후 요율 인하를 계기로 경과보험료 증가율이 둔화되면서 본격적인 주가 조정의 빌미를 제공하였다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
미래에셋대우의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
343,400
360,000
290,000
*최근 분기기준
오늘 미래에셋대우에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 350,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자에서 투자의견 '매수'에 목표주가 360,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 290,000원을 제시한 바 있다.
<미래에셋대우 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180810
매수
350,000
20180222
매수(유지)
350,000
20171130
매수(유지)
350,000
20171101
매수(유지)
350,000
20170801
매수(유지)
350,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180810
미래에셋대우
매수
350,000
20180810
한국투자증권
매수(유지)
326,000
20180810
DB금융투자
BUY(유지)
342,000
20180810
SK증권
매수(유지)
343,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
