KB증권에서 28일 휴젤(145020)에 대해 "최대 실적 달성으로 또 한번 서프라이즈"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 600,000원을 내놓았다.
KB증권 서근희, 이지수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 반면에 연초반의 시장컨센서스에 견주어 본다면 '매수'의견에서 '매수(유지)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KB증권에서 휴젤(145020)에 대해 "최근에 기타지역 (ROW) 중 대형 국가 (러시아, 브라질, 몽골 등)에서 인허가를 완료하고, 추가적으로 20-30여개 국가에서 인허가를 진행 중 (2017년 상반기에 멕시코 허가 예상)에 있기 때문에 향후 톡신 수출 부문은 판매 국가 확대에 맞춰 제 2공장 가동에 따라 지속적으로 성장이 가능할 것으로 판단된다"라고 분석했다.
또한 KB증권에서 "현재 주가는 베인 케피탈 대상 3자 배정 유증으로 주가가 희석될 수 있는 우려감 등이 반영되어 있지만 기대 이상의 톡신 수출로 인한 실적 성장이 전망되면서 밸류에이션 부담은 낮아질 것으로 판단된다"라고 밝혔다.
한편 "향후 미국 내 보툴렉스에 대해 파트너사가 결정되면 미국 진출에도 가속도가 붙을 수 있을 것이다. 또한 필러는 2017년 하반기 중 음경 확대에 대한 사용 허가 예상, 수출국 확대 등으로 지속적 성장이 예상된다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점수준까지 상향조정되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
STRONG BUY
매수(유지)
목표주가
554,714
623,000
480,000
*최근 분기기준
오늘 KB증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 600,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 623,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유화증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 480,000원을 제시한 바 있다.
<KB증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20170428
매수(유지)
600,000
20170418
매수
510,000
20170417
매수(유지)
510,000
20170405
매수(신규)
510,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20170428
KB증권
매수(유지)
600,000
20170418
NH투자증권
매수(유지)
520,000
20170418
토러스투자증권
STRONG BUY
600,000
20170418
유화증권
매수
480,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
