삼성증권에서 28일 위메이드(112040)에 대해 "신규 계약 체결로 조기 합의 가능성 상승"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 65,000원을 내놓았다.
삼성증권 오동환, 이준용 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 볼때도 역시 '트레이딩매수'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 위메이드(112040)에 대해 "위메이드는 27일 중국 37게임의 자회사 광주극성과 작년 말 출시된 모바일게임 "일도전세"에 대해 정식 IP 계약을 체결했다고 발표. 일도전세는 열혈전기 IP를 기반으로 제작된 게임으로 앱스토어 출시 이후 지속적으로 매출 순위가 상승하여 최근 3위를 기록한 흥행작"라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 " 일도전세의 앱스토어 매출 순위가 아직 상승 중이고, 최근에주요 안드로이드 마켓에도 출시되고 있는 점을 고려하면 1분기 평균 10억원 이상의현재 일매출 발생이 가능하다고 판단됨. 4분기 대손충당금이 설정된 게임들의 매출이1분기부터는 인식되지 않아 기존 라이선스 게임에서 40억원 이상의 매출 감소가 예상되나, 일도전세의 신규 매출로 1분기 라이선스 매출 반등이 가능할 전망"라고 밝혔다.
한편 "이카루스M의 부진한 해외 성과와 기존 라이선스 게임들의 매출 감소로 신규 계약 체결 효과가 상당부분 희석될 수 있음. 그러나 이번 계약체결로 중국 내 열혈전기 IP에 대한 위메이드의 입지가 강화되었다는 점에서 전기아이피의 가치 할인 요인이 상당부분 해소되었다고 판단됨"라고 전망했다.
◆ Report statistics
삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 36,000원까지 내려갔다가 71,000원을 최고점으로 기록했었고 최근에는 65,000원선이 적정목표가로 제시되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전목표가보다 소폭 높은 수준으로 상향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
56,250
65,000
47,000
*최근 분기기준
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 65,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 15.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한금융투자에서 투자의견 '매수'에 목표주가 65,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 47,000원을 제시한 바 있다.
<삼성증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190228
BUY
65,000
20190213
BUY
49,000
20190114
BUY
49,000
20190103
BUY
36,000
20180809
BUY
55,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190228
삼성증권
BUY
65,000
20190228
신한금융투자
매수
65,000
20190215
교보증권
BUY
47,000
20190110
BNK투자증권
매수
48,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
