신한금융투자에서 15일 에스엠(041510)에 대해 "엔터 대장주의 귀환"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 64,000원을 내놓았다.
신한금융투자 한경래,윤창민 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 에스엠(041510)에 대해 "동방신기는 9월말 일본 투어를 재개했다. 4분기 48만명 관객 동원이 예상된다.올해 128만명을 동원해 일본에서 관객 동원력 1위를 기록했다. 4분기 일본 공연 관객 수는 73만명으로 SM JAPAN 매출액은 318억원(+29.8%)이 예상된다. NCT 차이나(가칭)의 4분기 內 중국 현지 데뷔 모멘텀도 보유했다"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "매출액 1,687억원(+94.6% 이하 YoY), 영업이익 121억원(+162.8%)를 기록했다. 컨센서스 103억원(신한 추정치 107억원)을 상회했다. 매출 비중이 높은 EXO 활동이 없었음에도 불구하고 호실적을 기록했다"라고 밝혔다.
한편 "4분기 매출액 2,124억원(+48.6%), 영업이익 200억원(+433.6%)이 기대된다. EXO, NCT 127 정규 및 리패키지, 레드벨벳 미니 앨범 등으로 앨범 200만장 이상 반영될 예정이다. EXO, NCT 127은 빌보드 200에 각각 23위, 86위를 기록하며 글로벌 시장에서의 성공 가능성을 높였다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
목표주가는 60,000원이 고점으로, 반대로 50,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 64,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY
BUY
목표주가
63,000
70,000
55,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 64,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 70,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB투자증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 55,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181115
BUY(유지)
64,000
20181112
매수(유지)
60,000
20181023
매수(유지)
60,000
20180823
매수 (유지)
55,000
20180816
매수(유지)
50,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181115
신한금융투자
BUY(유지)
64,000
20181115
현대차증권
BUY
70,000
20181115
유진투자증권
BUY(유지)
59,000
20181114
하나금융투자
BUY
67,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
