유진투자증권에서 1일 삼성전기(009150)에 대해 "공매도에 가려진 어닝 서프라이즈"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 165,000원을 내놓았다.
유진투자증권 노경탁 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유진투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 39.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
유진투자증권에서 삼성전기(009150)에 대해 "3Q18 실적은 매출액 2.37조원(+30.8%qoq, +28.5%yoy), 영업이익 4,050억원(+95.8%qoq, +293%yoy)을 기록하며, 당사추정치(영업이익 3,263억원) 및 시장예상치(영업이익3,653억원)를 큰 폭으로 상회하였다. 사업부문별 영업이익은 컴퍼넌트 3,844억원, 모듈 418억원, 기판 -262억원으로 추정된다"라고 분석했다.
또한 유진투자증권에서 "4분기는 스마트폰 비수기 진입에 따라, 기판 및 카메라모듈 사업부 실적은 둔화되겠으나,MLCC 부문은 세트 집적화, 전장, 5G, 산업, 네트워크향 MLCC 수요 증가로 인한 타이트한 수급 상황으로 견조한 실적이 예상된다. 컴퍼넌트 사업부의 실적은 매출액 1.15조원(MLCC Q+2.6%, P +2.5%), 영업이익 4,253억원(영업이익률 37.0%)으로 우상향할 것으로 전망된다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
유진투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년9월 125,000원이 저점으로 제시된 이후 2018년7월 200,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 165,000원으로 다소 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 꾸준히 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
STRONG BUY (M)
매수 (유지)
목표주가
207,647
270,000
165,000
*최근 분기기준
오늘 유진투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 165,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 20.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권에서 투자의견 'STRONG BUY (M)'에 목표주가 270,000원을 제시한 바 있다.
<유진투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181101
BUY(유지)
165,000
20181002
BUY(유지)
200,000
20180921
BUY(유지)
200,000
20180726
BUY(유지)
200,000
20180723
BUY(유지)
180,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181101
유진투자증권
BUY(유지)
165,000
20181101
유안타증권
STRONG BUY (M)
270,000
20181101
삼성증권
BUY
190,000
20181023
현대차증권
BUY
200,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
