[ET투자뉴스]현대그린푸드_상장주식수 대비 거래량은 0.2%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비 수익률 -4.4로 상위권, 업종지수보다 높아 23일 오전 10시5분 현재 전일대비 2.25% 하락하면서 13,050원을 기록하고 있는 현대그린푸드는 지난 1개월간 7.12% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 현대그린푸드의 주가가 월간기준으로 선방하는 모습을 보이면서 변동성도 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 현대그린푸드의 위험을 고려한 수익률은 -4.4를 기록했는데, 주가 약세를 보였지만 변동성이 낮았기 때문에 위험대비 수익률은 상대적으로 높은 수준을 유지했다. 또한 유통업업종의 위험대비수익률 -5.7보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 현대그린푸드가 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
신세계인터내셔날	2.6%	-19.2%	-7.3
영원무역	2.1%	-5.4%	-2.5
현대홈쇼핑	1.8%	-12.3%	-6.8
현대그린푸드	1.6%	-7.1%	-4.4
롯데하이마트	1.6%	-14.2%	-8.8
코스피	1.2%	-7.5%	-6.2
유통업	1.3%	-7.4%	-5.7

관련종목들도 일제히 하락, 유통업업종 -1.66%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 유통업업종은 1.66% 하락하고 있다.

롯데하이마트	59,700원 ▼1800(-2.93%)	현대홈쇼핑	99,100원 ▼1900(-1.88%)
영원무역	36,800원 ▼200(-0.54%)	신세계인터내셔날	173,000원 ▼5000(-2.81%)

증권사 목표주가 18,000원, 현재주가 대비 37% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 현대그린푸드의 평균 목표주가는 18,000원이다. 현재 주가는 13,050원으로 4,950원(37%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 KB증권의 박애란 에널리스트가 " 하반기 실적 개선 전망 유효, 지난해 12월 편입된 현대리바트 제외 시 영업이익은 전년과 유사한 268억원 (-0.4% YoY, OPM 4.5%)으로 예상. 추석 시점에 따른 단체급식 영업일수 감소 고려 시 양호한 수준, 단체급식 단가 인상 효과와 외식부문 고성장 등을 고려. 주가: 전사 성장성은 높지 않으나 2018년 하반기 실적 개선, 부진한 외식 경기 속 차별화되는 성장 고려 시 저평가매력 부각…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 18,000원을 제시했고, KB증권의 박애란 에널리스트가 " 하반기 실적 개선 전망 유효, 현대그린푸드의 3Q 실적은 매출액 8,248억원 (+35.7% YoY)과 영업이익 415억원 (+53.9% YoY, 영업이익률 5.0%)으로 추정된다. 지난해 12월 편입된 현대리바트를 제외한 영업이익은 전년과 유사한 268억원 (-0.4% YoY, 영업이익률 4.5%)으로 예상된다…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 18,000원을 제시했다.

8월13일에 현대그린푸드 2/4분기(2018년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	7,910.0억	428.0억	448.0억
직전분기 대비	4.9% 감소	10.5% 증가	21.9% 증가
전년동기 대비	28.1% 증가	19.8% 증가	28.6% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 3.52%로 업종평균 수준.PER은 10.73으로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.61로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 현대그린푸드는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 낮은 상태를 보이고 있으며, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 적정한 수준를 유지하고 있다.

	현대그린푸드	신세계인터내셔날	영원무역	롯데하이마트	현대홈쇼핑
ROE	5.6	5.2	5.7	7.4	7.6
PER	10.7	47.1	18.2	9.6	10.1
PBR	0.6	2.5	1.0	0.7	0.8
기준년월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 10월18일부터 전일까지 외국인이 3거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 534,647주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 471,182주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 63,465주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.2%로 적정수준 최근 한달간 현대그린푸드의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.2%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.49%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 30.26%, 외국인 31.89% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 37.84%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 31.89%를 보였으며 기관은 30.26%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 39.01%로 가장 높았고, 개인이 34.95%로 그 뒤를 이었다. 기관은 26.02%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 5일, 20일, 60일 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

현재주가 근처인 13,300원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,300원대는 전체 거래의 15.7%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 14,200원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 13,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 13,300원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

10월18일 :(주)현대그린푸드 (정정)회사합병 결정
10월15일 :(주)현대그린푸드 기업설명회(IR) 개최(안내공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com